Core Multiramo Private

Core Multiramo Private (tariffe UX48,UX49,UX50,UX51,UX52,UX53,UX54) è un prodotto di investimento assicurativo a vita intera di tipo multiramo distribuito da FinecoBank S.p.A., che ti dà la possibilità di scegliere come combinare l’investimento nella gestione separata GEFIN con quello nei numerosi fondi esterni previsti dal prodotto, rappresentati da OICR a gestione attiva ed ETF a gestione passiva delle principali case d’investimento internazionali.

Il prodotto, infatti, prevede che tu possa scegliere liberamente la suddivisione del capitale investito, rispettando i seguenti limiti:

• la parte dei premi versati destinata alla Gestione Separata GEFIN deve essere compresa tra un minimo del 5 ed un massimo del 70%;
• la restante parte può essere suddivisa fino ad un massimo di 40 OICR, scelti tra quelli collegati al prodotto, prevedendo un investimento minimo di 500 euro su ciascun OICR.

Core Multiramo Private ti dà la possibilità di tutelare il valore del tuo investimento e vederlo crescere nel tempo. CNP, infatti, gestisce la lista dei fondi esterni collegati al prodotto tramite il piano di selezione e monitora le eventuali operazioni straordinarie decise dai gestori degli OICR e degli ETF.

Con la comodità del premio unico puoi investire il tuo capitale in una sola volta e poi scegliere di integrarlo con versamenti aggiuntivi.

Prima della sottoscrizione leggere il set informativo a fondo pagina.

Le caratteristiche di Core Multiramo Private:

• Il capitale investito nella gestione separata è garantito in caso di decesso dell’assicurato e in momenti prestabiliti per il riscatto totale.
• Tutela in caso di decesso, con un capitale aggiuntivo caso morte che è variabile in base all’età dell’assicurato al momento del decesso e di importo massimo pari a 100.000 euro
• Il premio unico da versare alla decorrenza del contratto, di importo minimo pari a 250.000 euro, potrà essere integrato già dopo trenta giorni con versamenti aggiuntivi, almeno pari a 1.000 euro, che non saranno gravati da alcun costo
• Flessibilità di investimento: possibilità di spostare il capitale investito dalla gestione separata verso i fondi esterni e viceversa; inoltre puoi effettuare switch tra i numerosi OICR disponibili, in modo gratuito ed illimitato.
• Al momento del riscatto, hai la possibilità di convertire il capitale in una delle forme di rendita vitalizia previste; ad esempio, si può richiedere una rendita reversibile in favore del coniuge.
• Sfrutta le agevolazioni fiscali e scegli liberamente a chi lasciare il tuo patrimonio risparmiando sulle imposte di successione.
• Hai inoltre a disposizione le seguenti opzioni:
  • le prestazioni ricorrenti, per ricevere nel corso di 10 anni in modo automatico e gratuito il disinvestimento di una percentuale dei premi pagati; puoi scegliere scegliendo tra il 3% e il 5% e la periodicità di liquidazione – annuale, semestrale o trimestrale sciare il tuo patrimonio risparmiando sulle imposte di successione
  • il ribilanciamento automatico, per neutralizzare gli effetti dell’andamento del mercato, tramite switch tra la gestione separata e il fondo interno, effettuati una volta all’anno da CNP
  • la dilazione del capitale caso morte, grazie alla quale la liquidazione della prestazione per il decesso dell’assicurato viene corrisposta al beneficiario in rate annuali o semestrali, in un arco temporale che va da 5 a 10 anni a tua scelta.

Informazioni sulle caratteristiche ESG e metodologie

Sintesi

Il prodotto di investimento assicurativo Core Multiramo Private è collegato direttamente ad OICR e promuove caratteristiche ambientali e sociali, sia grazie agli OICR che promuovono caratteristiche ESG o perseguono obiettivi di investimento sostenibile, sia grazie alla presenza della Gestione Separata denominata GEFIN (di seguito “GEFIN”). 
Infatti, gli OICR collegati al prodotto sono suddivisi in specifiche macrocategorie CNP “sostenibili”, che saranno quindi composte esclusivamente da OICR classificati come articolo 8 o 9 ai sensi del Regolamento (UE) 2019/2088. 
Inoltre, il capitale investito può essere indirizzato in favore della GEFIN combinandolo con gli OICR collegati al prodotto. 

CNP effettua una gestione attiva della lista degli OICR collegati al Contratto, chiamata Piano di selezione, che ha l’obiettivo di mantenere elevata nel corso del tempo la qualità degli OICR selezionati. Quando il Piano di selezione coinvolge le macrocategorie CNP “sostenibili”, gli switch effettuati da CNP saranno diretti solo verso altri OICR aventi analoghe caratteristiche di sostenibilità. 

La GEFIN promuove le caratteristiche ambientali e sociali implementando una strategia ESG basata sulla selezione degli emittenti al fine di migliorare in modo misurabile e significativo il profilo ESG del portafoglio. È pertanto classificata da CNP come articolo 8, ai sensi del Regolamento SFDR.

Il prodotto avrà una quota di investimenti sostenibili variabile, in base alla percentuale di capitale investito nella GEFIN. Quest’ultima, infatti, ha una quota minima pari ad almeno il 10% del portafoglio destinata agli investimenti sostenibili.
La parte di capitale investito nella GEFIN, inoltre, prende in considerazione i principali effetti negativi sui fattori di sostenibilità.
Non è invece prevista una quota minima di investimenti considerati ecosostenibili, a livello di prodotto, conformemente alla tassonomia dell’Unione Europea.

Il prodotto, nello specifico, offre 501 opzioni di investimento, tutte rappresentate da investimenti indiretti tramite OICR; di questi, sono 304 gli OICR che, promuovendo caratteristiche ambientali e sociali, vanno a comporre le macrocategorie CNP sostenibili.

CNP non ha designato un indice di riferimento per soddisfare le caratteristiche ambientali o sociali promosse dal prodotto di investimento assicurativo.

Per una definizione dei principali termini utilizzati all’interno della Pagina Prodotto, si rimanda al Glossario in Tabella 1. Glossario sulla Sostenibilità, presente nella sezione “Informativa sulla sostenibilità”.

Nessun obiettivo di investimento sostenibile

Questo prodotto di investimento assicurativo promuove caratteristiche ambientali o sociali, ma non ha come obiettivo un investimento sostenibile.

Caratteristiche ambientali o sociali del prodotto finanziario

Questo prodotto di investimento assicurativo promuove caratteristiche ambientali e sociali, prevedendo una componente di investimento destinata alla GEFIN e una destinata agli OICR, che possono promuovere caratteristiche ambientali e/o sociali o perseguire obiettivi di investimento sostenibile, classificati come articolo 8 o 9 ai sensi del Regolamento (UE) 2019/2088.

La parte di capitale investito nella GEFIN promuove una pluralità eterogenea di caratteristiche ambientali e/o sociali. 

Maggiori informazioni relative alle caratteristiche di sostenibilità degli OICR sono disponibili negli allegati specifici degli OICR reperibili nella sezione “Sostenibilità” contenente gli Allegati sulla Sostenibilità.

Strategia di investimento

CNP, in coerenza con il documento “Integrazione dei Rischi di sostenibilità nel processo decisionale in materia di investimenti”, per i prodotti di investimento assicurativo collegati direttamente ad OICR, organizza l’offerta finanziaria e la relativa attività di gestione in modo da mettere a disposizione dei clienti delle macrocategorie di OICR classificati come “sostenibili”, tali da permettere la costruzione di una asset allocation coerente con qualsiasi profilo di rischio/rendimento adeguato alle preferenze dei clienti. Nel caso di macrocategorie “sostenibili”, ossia composte solo da OICR classificati dalle rispettive SGR come articolo 8 o 9 ai sensi del Regolamento SFDR, l’attività gestionale del Piano di selezione prevederà switch da parte di CNP solo verso altri OICR aventi analoghe caratteristiche di sostenibilità. 
In questo CNP rispetta la scelta effettuata dal Cliente nei confronti dei profili di sostenibilità degli OICR. 

Inoltre, il prodotto promuove le sue caratteristiche ambientali e sociali tramite gli investimenti della GEFIN, che rispetta i seguenti vincoli legati alla sostenibilità, in base ad una metodologia condivisa con il gestore delegato, Ostrum Asset Management (di seguito “Ostrum”):
•    si persegue nel continuo l’obiettivo di mantenere uno score ESG medio del portafoglio superiore rispetto a quello dell’universo di riferimento.
•    sui nuovi investimenti sono applicati criteri di esclusione normativi e settoriali su paesi, settori industriali ed emittenti.

All’interno del prodotto sono previsti investimenti diretti in partecipazioni delle imprese beneficiarie solo per la parte di capitale investito nella GEFIN.
Gli aspetti legati alle prassi di buona governance sono presi in considerazione sia nell'analisi, sia nella successiva selezione degli emittenti effettuata da CNP e da Ostrum. L’approccio adottato da quest’ultimo prevede l’inclusione della valutazione di buona governance tramite un pilastro dedicato al governo responsabile delle imprese beneficiarie degli investimenti (equilibrio di poteri, remunerazione equa e etica di impresa) e un altro pilastro dedicato alla gestione sostenibile delle risorse e le condizioni di lavoro.

Quota degli investimenti

Le esposizioni dirette dei soggetti che beneficiano degli investimenti della GEFIN, principalmente tramite i titoli obbligazionari del suo portafoglio, promuovono caratteristiche ambientali e sociali.
Lo scopo degli investimenti sostenibili della LIFIN, infatti, è quello di indirizzare una parte dei propri investimenti diretti verso emittenti che contribuiscono ad obiettivi di sostenibilità nel lungo periodo. 

In aggiunta, alcuni degli OICR collegati al prodotto vanno a comporre le tre macrocategorie CNP sostenibili e nella seguente tabella è evidenziato il numero di questi OICR che promuovono caratteristiche ambientali e sociali, essendo classificati dalle rispettive SGR come articolo 8 e 9 ai sensi della Regolamento SFDR.

Monitoraggio delle caratteristiche ambientali o sociali

Per quanto riguarda la parte di capitale investito negli OICR collegati al prodotto, CNP verifica periodicamente che tutti gli OICR appartenenti alle macrocategorie sostenibili siano classificati, nel prospetto in vigore redatto dalla rispettiva SGR, come articolo 8 o 9. Nel corso della durata del contratto se un OICR modifica le proprie caratteristiche in termini di sostenibilità, al fine di salvaguardare l'omogeneità delle macrocategorie sostenibili, CNP può spostare l'OICR da una macrocategoria all'altra.

Per la parte di capitale destinato alla GEFIN, CNP si avvale del controllo effettuato da Ostrum tramite i tre seguenti indicatori:
1)    Lo scoring medio ESG del portafoglio 
2)    Lo scoring medio ESG dell’universo di riferimento 
3)    La percentuale di investimento sostenibile
Lo scoring medio ESG del portafoglio, che deve essere migliore di quello dell’universo di riferimento, è stabilito in base alla metodologia di Ostrum.

Maggiori informazioni relative ai criteri di monitoraggio della GEFIN sono disponibili nella sezione “Sostenibilità” contenente gli Allegati sulla Sostenibilità.

Metodologie relative alle caratteristiche ambientali o sociali

CNP si avvale delle informazioni fornite dal provider esterno Morningstar per verificare come le rispettive SGR classificano ai sensi del Regolamento SFDR gli OICR collegati al prodotto. 
CNP, infatti, verifica periodicamente la classificazione degli OICR collegati al prodotto, al fine di mantenere aggiornata la composizione delle macrocategorie CNP sostenibili.

Per quanto riguarda la parte di capitale investito nella GEFIN, lo scoring ESG di portafoglio utilizzato dipende dalla natura degli strumenti finanziari analizzati ed è stabilito seguendo la metodologia di Ostrum. In particolare, 
•    per i titoli obbligazionari governativi si utilizza l’”SDG Index”, che si basa sui 17 Obiettivi di Sviluppo Sostenibile definiti dall'ONU.  
•    per i titoli obbligazionari corporate e i tioli azionari viene utilizzato il metodo “GREaT”, ossia un modello proprietario di La Banque Postale.

Fonti e trattamento dei dati

CNP, al fine di garantire il soddisfacimento delle caratteristiche ambientali e sociali promosse dal prodotto di investimento assicurativo, si avvale delle informazioni ricavate da Ostrum e da Morningstar.

Infatti, il monitoraggio dei dati di classificazione degli OICR avviene in virtù delle informazioni ricevute dal provider esterno Morningstar, che ne desume la classificazione sulla base dell’analisi dei prospetti delle SICAV di appartenenza degli OICR.

Per il rispetto delle caratteristiche ambientali e sociali promosse dalla parte di capitale investita nella GEFIN, assume particolare rilevanza l’impianto di scoring ESG di Ostrum.
Ostrum, a sua volta, per l’assegnazione dei punteggi ESG, utilizza i dati forniti da diversi info-provider; ad esempio, per l’SDG Index dei titoli governativi, circa la metà dei dati ufficiali utilizzati provengono da tre organizzazioni: l'OCSE, l'OMS e l'UNICEF. 
La qualità di tali dati viene controllata da Ostrum prima di determinare il rating ESG.
Ostrum.

Limitazioni delle metodologie e dei dati

CNP, nell’ambito del controllo della classificazione di sostenibilità degli OICR collegati al prodotto, effettua una verifica periodica dei dati forniti dal provider esterno Morningstar. Qualora CNP venisse a conoscenza di un eventuale declassamento degli OICR, ai fini della classificazione di sostenibilità, attiverà tempestivamente le azioni di rimedio, come meglio dettagliate all’interno della sezione “Strategia di investimento”.
Per eventuali limitazioni delle metodologie e dei dati di cui, rispettivamente, alle sezioni “Metodologie relative alle caratteristiche ambientali o sociali” e “Fonti e trattamento dei dati”, si rimanda al sito di Morningstar.

La metodologia utilizzata da Ostrum presenta alcune limitazioni, derivanti principalmente dall’utilizzo di dati ESG attualmente in fase di standardizzazione e dalla non completa copertura degli stessi. Tuttavia, per ottenere una misurazione affidabile dello score, è necessario che almeno il 65% degli emittenti del portafoglio della LIFIN sia coperto da un rating ESG. Questa copertura è calcolata per asset class (titoli obbligazionari governativi, corporate ed azionari) ed attenua i limiti esposti. 
Inoltre è prevista una continua attività di monitoraggio e l’‘utilizzo di diverse fonti dei dati.

Dovuta diligenza

Maggiori informazioni relative ai principali effetti negativi sui fattori di sostenibilità presi in considerazione dai singoli OICR sono disponibili negli allegati sulla sostenibilità degli OICR stessi, disponibili nella sezione “Allegati sulla sostenibilità” a fondo pagina.

La parte di capitale investito nella GEFIN prende in considerazione i principali effetti negativi sui fattori di sostenibilità.

CNP, a livello di Compagnia, prende in considerazione i PAI; a partire dal 2024, infatti, CNP ha pubblicato la “Dichiarazione sulla presa in considerazione dei principali effetti negativi delle decisioni di investimento sui fattori di sostenibilità”, che è disponibile nella “Dichiarazione PAI” della Compagnia presente alla sezione “Sostenibilità”.

CNP, per ridurre gli effetti negativi dei suoi investimenti sui fattori di sostenibilità, adotta delle strategie di investimento responsabile basate su: 
i) politiche di esclusione, che coinvolgono sia paesi - per motivi di opacità fiscale, corruzione o mancato rispetto dei diritti e delle libertà democratiche -, sia società private -perché coinvolte nella produzione o vendita di armi o tabacco, o perché impattano sul cambiamento climatico o sulla biodiversità, come ad esempio quelle operanti nel settore del carbone, del petrolio e del gas fossile o, infine, a causa del mancato rispetto dei principi del Global Compact delle Nazioni Unite. 
ii)    una selezione degli investimenti influenzata da criteri ESG, anche mediante la collaborazione con i gestori delegati da CNP.
iii) una particolare attenzione agli investimenti “green”.

Politiche di impegno

Per quanto riguarda la descrizione delle Politiche di Impegno attuate dagli OICR collegati al prodotto, comprese eventuali procedure di gestione applicabili a controversie sulla sostenibilità nelle imprese beneficiarie degli investimenti, si rimanda agli allegati sulla sostenibilità degli OICR stessi, disponibili nella sezione “Allegati sulla sostenibilità” a fondo pagina.

Con riferimento alle Politiche di Impegno adottate da CNP ai sensi dell’articolo 3 octies della direttiva 2007/36/CE, la strategia di investimenti ambientali o sociali della LIFIN non prevede una politica di impegno.
CNP, infatti, al momento non ha ritenuto necessario adottare una specifica politica di impegno e gli adempimenti correlati.  Tale scelta è motivata principalmente dall’esperienza maturata nel corso degli anni e, con riferimento specifico al portafoglio delle proprie gestioni separate, CNP detiene investimenti diretti in titoli azionari di società quotate in misura solo residuale e pertanto i relativi diritti di voto non sono considerati significativi e tali da incidere sulle decisioni delle rispettive assemblee.

Indice di riferimento designato

CNP non ha designato un indice di riferimento per soddisfare le caratteristiche ambientali o sociali promosse dal prodotto di investimento assicurativo.

Maggiori informazioni relative agli eventuali indici di riferimento dei singoli sottostanti sono disponibili negli allegati specifici degli OICR disponibili nella sezione “Allegati sulla Sostenibilità”.

Allegati sulla Sostenibilità 

Clicca sui seguenti link per visualizzare gli allegati sulla sostenibilità.